2009年下半年银行从业资格考试风险管理真题及答案(12)

75．[解析]答案为A。由贷款损失准备充足率=贷款实际计提准备／贷款应提准备×100％可推出贷款实际计提准备-贷款损失准备充足率×贷款应提准备／l00％=80％×ll00／100％=880(亿元)。
76．[解析]答案为A。商业银行资产负债期限结构是指在未来特定的时段内，到期资产(现金流入)与到期负债(现金流出)的构成状况。除了每日客户存取款、贷款发放／归还、资金交易等会改变商业银行的资产负债期限结构外，存贷款基准利率的调整也会导致其资产负债期限结构发生变化。
77．[解析]答案为A。将已知条件代公式：RAROC=税后净利润／经济资本×l00％=(1000 200-100)／1 6000×100％≈4 38％。
78．[解析]答案为C。Credit Monitor模型是在Merton模型基础上发展起来的一种适用于上市公司的违约概率模型，其核心在于把企业与银行的借贷关系视为期权买卖关系，借贷关系中的信用风险信息因此隐含在这种期权交易之中，从而通过应用期限定价理论求解出信用风险溢价和相应的违约率，即预期违约频率。
79．[解析]答案为C。与传统的专家判断和信用评分法相比，违约概率模型能够直接估计客户的违约概率．因此对历史数据的要求更高，需要商业银行建立一致的、明确的违约定义，并且在此基础上积累至少5年的数据。
80，[解析]答案为A。CAP曲线首先将客户按照违约概率从高到低进行排序，然后以客户累计百分比为横轴、违约客户累计百分比为纵轴，分别作出理想评级模型、实际评级模型、随机评级模型三条曲线。
81．[解析]答案为B。标准法下的信用风险计量框架中，对主权、商业银行、公司的债权等非零售类信贷资产，根据债务人的外部评级结果分别确定权重，零售类资产根据是否有居民房产抵押分别给予75％、35％的权重，表外信贷资产采用信用风险转换系数转换为信用风险暴露。
82．[解析]答案为C。估计违约损失率的损失是经济损失，越须以历史回收率为基础，参考至少7年、涵盖一个经济周期的数据。
83．[解析]答案为B。麦肯锡公司提出Credit Portfolio View模型直接将转移概率与宏观因素的关系模型化，然后通过不断加入宏观因素冲击来模拟转移概率的变化，得出模型中的一系列参数值。
84．[解析]答案为C。(流动资产-流动负债)／总资产，该指标用来衡量在一定总资产下营运资本所占的比重。Altman通过该指标来反映企业的流动性状况。
85．[解析]答案为D。该题涉及两个公式：存货周转率=产品销售成本／U期初存货+期末存货)／2]；存货周转天数=360／存货周转率。将题干中已知的条件代入以上两个公式可得出存货周转天数为22．5天。
86．[解析]答案为D。资产增长率属于财务指标中的增长能力指标；资质等级属于基本面指标中的实力类指标。
87．[解析]答案为A。本题所述情形属于商业银行战略风险中的产业风险。战略风险管理就是要通过定期评估威胁商业银行产品／服务、员工、财物、信息以及正常运营的所有风险因素，及早采取有效措施减少或杜绝各类风险隐患，确保商业银行的健康和可持续发展。
88．[解析]答案为A。虽然流动性风险通常被认为是商业银行破产的直接原因，但实质上，流动性风险是信用、市场、操作、声誉及战略风险长期集聚、恶化的综合作用结果。
89．[解析]答案为D。现金头寸指标越高意味着商业银行满足即时现金需要的能力越强；存款比例高的商业银行流动性也相对较好；贷款总额与核心存款的比率越小则表明商业银行存储的流动性越高，流动性风险也相对越小；贷款总额与总资产的比率较高则暗示商业银行的流动性能力较差。
90．[解析]答案为D。核心存款是指那些相对来说较稳定、对利率变化不敏感的存款，季节变化和经济环境对其影响也较小。典型的核心存款包括个人活期存款账户、企业活期存款账户、储蓄账户、可转让支付命令账户和货币市场存款账户。因此D项错误

二、多项选择题
1．[解析]答案为ABCE。D选项应改为：以经济资本配置为基础的经风险调整的业绩评估方法克服了传统绩效考核中盈利目标未充分反映风险成本的缺陷，促使商业银行将收益与风险直接挂钩，体现了业务发展与风险管理的内在平衡，实现了经营目标与绩效考核的协调一致。
2．[解析]答案为AD。信用风险的主要形式包括：结算风险和违约风险。
3．[解析]答案为ABC。D、E项属于风险对冲。
4．[解析]答案为BC。风险规避策略的实施成本主要在于风险分析和经济资本配置的支出。
5．[解析]答案为BCD。核心雇员流失的风险体现在对关键人员依赖的风险，具体体现在B、C、D项。
6．[解析]答案为ABCD。完善的公司治理结构是商业银行有效防范和控制操作风险的前提；健全的内部控制体系是商业银行有效识别和防范操作风险的重要手段；合规问题是当前我国商业银行操作风险管理的核心问题，因此需要普及合规管理文化；集中式的、可灵活扩充的业务系统有助于商业银行正常开展各项业务。
7．[解析]答案为BC。考查流动性比率的相关知识。贷款总额与核心存款的比率=(贷款总额／总资产)÷(核心存款／总资产)，可知贷款总额与核心存款的比率可以通过贷款总额与总资产的比率和核心存款与总资产的比率(核心存款比例)这两种比率换算得到。
8．[解析]答案为ABCDE。A、B、C、D、E项都属于声誉风险管理体系的内容。
9．[解析]答案为CDE。选项中A、B项属于对操作风险的计量方法。
10．[解析]答案为ABC。D、E项错误，在商业银行总体层面上，高级管理层将股东回报要求转化为全行、各业务部门和各个业务线的经营目标，并直接应用于绩效考核，促使商业银行实现在可承受风险水平之下的收益最大化，以及最终实现股东价值最大化。
11．[解析]答案为ACD。商业银行资本所肩负的责任和发挥的作用比一般企业更为重要，主要体现在以下方面：①资本为商业银行提供融资；②吸收和消化损失；③限制商业银行过度业务扩张和风险承担；④维持市场信心；⑤为商业银行管理，尤其是风险管理提供最根本的驱动力。
12．[解析]答案为BCD。会计资本虽然不和风险直接挂钩，但是风险带来的任何损失最终都会反映在账面上，A选项错误；会计资本在数额上应当不小于体现实际风险水平的经济资本，E选项错误。
13．[解析]答案为ABCD。《中华人民共和国商业银行法》明确规定了“商业银行以安全性、流动性、效益型为经营原则，实行自主经营，自担风险，自负盈亏，自我约束。