2011年证券《投资分析》考前押密试题[含答案解析] 二(2)

　　C. 资源配置
　　D．测算证券的期望收益
　　32．套利定价理论的几个基本假设包括（　　）。
　　A．投资者是追求收益的，同时也是厌恶风险的
　　B．资本市场没有摩擦
　　C．所有证券的收益都受到一个共同因素的影响，并且证券收益率的构成形式是ri=ai+biF1+εi
　　D．投资者能够发现市场上是否存在套利机会，并利用该机会进行套利33．下列采用套利定价技术的有（　　）。
　　A．CAPM
　　B. APT
　　C．布莱克一斯科尔斯期权定价理论
　　D．流动性偏好理论
　　34．金融工程应用的领域有（　　）。
　　A．公司理财
　　B．金融工具交易
　　C．投资管理
　　D．风险管理
　　35．股指期货买进套期保值的情况有（　　）。
　　A．机构大户手中持有大量股票，但看空后市
　　B．投资银行与股票包销商有时会使用空头套期保值策略
　　C．交易者在股票或股指期权上持有空头看涨期权
　　D．机构投资者现在拥有大量资金，计划按现行价格买进一组股票
　　36．证券分析师的主要职能包括（　　）。
　　A．运用各种有效信息，对证券市场或个别证券的未来走势进行分析预测
　　B. 为投资者的投资决策过程提供分析、预测、建议等服务，传授投资技巧
　　C．为涉及上市公司收购、兼并、重组等方面的业务提供财务顾问服务
　　D．为主管部门、地方政府等的决策提供依据
　　37．证券分析师职业道德的十六字原则有（　　）。
　　A．谨慎客观
　　B．独立诚信
　　C．勤勉尽职
　　D．公正公平
　　38．CIIA考试分为国际通用知识考试和国家知识考试两部分。其中，国际通用知识考试的内容涉及（　　）。
　　A．经济学
　　B. 胶票定价与分析
　　C．财务会计和财务报表分析：
　　D．金融衍生工具定价和分析
　　39．《国际伦理纲领、职业行为标准》从总体上对投资分析师提出的基本要求包括（　　）。
　　A．诚实、正直、公平
　　B. 以谨慎认真的态度，从道德标准出发进行各种行为
　　C．坚持独立性和客观性
　　D．努力保持和提高自己的职业水平和竞争力，掌握和应用所有本职业所适应的法律、法规和政府规章制度
　　40．《会员制证券投资咨询业务管理暂行规定》规定，会员制机构应（　　）。
　　A．在注册地以法人名义开设专用于收取咨询服务费用的银行存款账户
　　B．在注册地以法人名义开设唯一的专门于存储风险准备金的银行存款账户
　　C. 对每笔咨询服务收入按10%的比例计提风险准备金
　　D．取得的咨询服务费必须全额汇入已报备的收费专用银行账户
三、判断题(本类题共60小题，每小题0.5分，共30分。每小题答题正确的得0.5分，答题错误、不答题的不得分)
　　1．证券投资分析是指人们通过各种专业性分析方法，对影响证券价值或价格的各种信息进行综合分析以判断证券价值或价格及其变动的行为。（　　）
　　A．正确
　　B. 错误
　　2．投资者在决定投资某种证券前，首先应该认真评估该证券的投资价值。（　　）
　　A．正确
　　B. 错误
　　3．在半强势有效市场里，如果A公司公布了良好的业绩预增信息，股民此时迅速买入则可以获利。（　　）
　　A．正确
　　B．错误
　　4．证券组合分析法以多元化投资来有效降低非系统性风险为出发点，数量化分析是其最大特点。（　　）
　　A．正确
　　B. 错误
　　5．行业分析主要分析行业所属的不同市场类型、所处的不同生命周期以及行业业绩对证券价格的影响。（　　）
　　A．正确
　　B. 错误
　　6．保守稳健型投资者希望能通过投资的机会来获利，并确保足够长的投资期间。（　　）
　　A．正确
　　B．错误
　　7．政府部门是国家宏观经济政策的制定者，是信息发布的主体，是一国证券市场上有关信息的主要。（　　）
　　A．正确
　　B．错误
　　8．证券交易所向社会公布的证券行情、按日制作的证券行情表以及就市场内成交情况编制的日报表、周报表、月报表与年报表等成为证券分析中的首要信息。（　　）
　　A．正确
　　B. 错误
　　9．绝对估值是指通过对证券的基本财务要素的计算和处理得出该证券的相对金额。（　　）
　　A. 正确
　　B. 错误
　　10．在债券定价公式中，即期利率就是用来进行现金流贴现的贴现率。（　　）
　　A．正确
　　B．错误
　　11．股份分割给投资者带来的是现实的利益，因为股份分割前后投资者持有的公司净资产和以前不一样。（　　）
　　A．正确
　　B．错误
　　12．如果NPV>0，意味着股票价格被高估，因此不可购买这种股票。（　　）
　　A．正确
　　B．错误
　　13．理论上，期货价格一定高于相应的现货金融工具。（　　）
　　A．正确
　　B．错误
　　14．一般而言，协定价格与市场价格间的差距越大，期权的时间价值越大；反之亦然。（　　）
　　A．正确
　　B．错误
　　15．可转换证券的转换价值是指实施转换时得到的标的股票的市场价值，等于标的股票每股市场价格与转换比例的乘积。（　　）
　　A．正确
　　B．错误
　　16．认股权证的杠杆作用反映了认股权证市场价格上涨(或下跌)幅度是可认购股票市场价格上涨(或下跌)幅度的几倍。( )
　　A．正确
　　B. 错误
　　17．目前我国证券市场推出的权证均为债券类权证。( )
　　A．正确
　　B．错误
　　18．国内生产总值包含本国公民在国外取得的收入，但不包含外国居民在国内取得的收入；相反，国民生产总值不包含本国公民在国外取得的收入，但包含外国居民在国内取得的收入。（　　）
　　A．正确
　　B．错误
　　19．失业率是指劳动力人口中失业人数所占的百分比，劳动力人口是指年龄在18岁以上具有劳动能力的人的全体。（　　）